پایگاه تحلیلی خبری ایراسین، معاملات آتی بورس‌های اروپا نیز از آغاز قدرتمند معاملات حکایت داشت؛ به‌طوری‌که شاخص آتی سهام در سطح منطقه‌ای اروپا ۰.۷ درصد افزایش یافت. قراردادهای آتی نزدک (Nasdaq) نیز ۱.۴ درصد و معاملات آتی شاخص اس‌اندپی ۵۰۰ (S&P 500) حدود ۰.۶ درصد رشد کردند. این افزایش عمدتاً تحت تأثیر جهش ۸ درصدی سهام شرکت کورویو در معاملات پس از بسته‌شدن بازار رقم خورد؛ شرکتی که در مرکز نگرانی‌های اخیر درباره حباب سرمایه‌گذاری در هوش مصنوعی قرار داشته است.

شرکت کورویو، فعال در حوزه زیرساخت‌های هوش مصنوعی و برخوردار از حمایت شرکت انویدیا (Nvidia)، اعلام کرد که انتظار دارد در نیمه نخست سال ۲۰۲۸ به سودآوری برسد. این شرکت همچنین از جهش درآمدهای خود در سه‌ماهه سوم سال خبر داد؛ عملکردی که نشان‌دهنده تداوم تقاضا برای زیرساخت‌های پردازشی و خدمات مرتبط با هوش مصنوعی است.

انتشار این گزارش مالی، فضای مثبتی در بازارهای سهام آسیا ایجاد کرد. شاخص گسترده سهام آسیا ـ اقیانوسیه MSCI، که بازارهای توسعه‌یافته و نوظهور این منطقه را پوشش می‌دهد، ۱.۹ درصد افزایش یافت و برای سومین روز متوالی در مسیر صعودی قرار گرفت.در این میان، شاخص سهام کره جنوبی ۲.۶ درصد و بازار سهام تایوان ۳ درصد رشد کردند. شاخص نیکی ژاپن نیز با افزایش ۱.۵ درصدی همراه شد.

جیمی هانا، معاون رئیس بخش سرمایه‌گذاری شرکت ون‌اک (VanEck)، در ارزیابی واکنش بازارها به عملکرد کورویو گفت: نتایج مالی این شرکت پس از پایان معاملات منتشر شد و سرمایه‌گذاران در انتظار گزارش مثبتی بودند. به گفته او، عملکرد اعلام‌شده تا حد زیادی انتظارات بازار را برآورده کرد و به بهبود فضای سرمایه‌گذاری انجامید.

هانا با اشاره به پیامدهای احتمالی افزایش هزینه استقراض برای شرکت‌ها افزود: افزایش نرخ‌های بهره در ادامه می‌تواند فشار قابل‌توجهی بر بنگاه‌های اقتصادی وارد کند؛ با این حال، تحولات و اخبار متعدد از جمله انتخابات میان‌دوره‌ای آمریکا و عرضه اولیه سهام شرکت آنتروپیک همچنان توجه سرمایه‌گذاران را به خود جلب کرده است.

انویدیا پس از افت سنگین دوباره تثبیت شد

سهام شرکت انویدیا نیز پس از دو روز افت شدید که حدود ۴۳۰ میلیارد دلار از ارزش بازار این شرکت کاسته بود، در معاملات اخیر تا حدی به ثبات رسید.در همین حال، جنسن هوانگ، مدیرعامل انویدیا، با توجه به گزارش‌هایی درباره احتمال هدف قرار گرفتن او در یک عملیات اطلاعاتی خارجی مرتبط با پرونده جاسوسی ادعایی چین، تحت بررسی قرار گرفته است. این موضوع در کنار تحولات تجاری و فناوری، به یکی از عوامل اثرگذار بر فضای معاملات سهام این شرکت تبدیل شده است.

از سوی دیگر، شرکت آنتروپیک روند آماده‌سازی برای عرضه اولیه سهام خود را ادامه می‌دهد. بر اساس تازه‌ترین پیش‌نویس امیدنامه این شرکت، ارزش‌گذاری مورد انتظار برای عرضه عمومی آن به حدود ۱.۴ تریلیون دلار می‌رسد. این عرضه می‌تواند آزمون مهمی برای سنجش میزان اعتماد وال‌استریت به رونق سرمایه‌گذاری در هوش مصنوعی باشد؛ رونقی که آنتروپیک نیز از بازیگران اصلی شکل‌گیری آن محسوب می‌شود.

در بازار آسیا، سهام گروه سافت‌بانک نیز پس از جبران افت اولیه، تقریباً بدون تغییر باقی ماند. این شرکت در سه‌ماهه دوم مالی خود زیان خالص ۷ میلیارد دلاری ثبت کرد؛ زیانی که بخش عمده آن تحت تأثیر هزینه‌های سنگین توسعه مراکز داده در آمریکا قرار داشت.

تورم آمریکا احتمال افزایش ۵۰ واحد پایه‌ای نرخ بهره را تقویت کرد

در حالی که عملکرد شرکت‌های فناوری به بهبود بازارهای سهام کمک کرد، تحولات سیاست پولی آمریکا فضای متفاوتی در بازارهای جهانی ایجاد کرد.آمارهای منتشرشده نشان داد تورم هسته آمریکا در ماه اکتبر، به‌صورت ماهانه ۰.۳ درصد افزایش یافته است؛ رقمی که بالاتر از پیش‌بینی ۰.۲ درصدی اقتصاددانان بود.

پیش از انتشار این آمار، کریستوفر والر، عضو هیئت‌مدیره فدرال رزرو، اعلام کرده بود در صورت ثبت تورم هسته ۰.۳ درصدی، احتمال افزایش ۵۰ واحد پایه‌ای نرخ بهره در نشست ماه دسامبر را بررسی خواهد کرد.اظهارات دیگر مقام‌های پولی آمریکا نیز بر نگرانی‌ها درباره تداوم فشارهای تورمی افزود. لوری لوگان، رئیس فدرال رزرو دالاس، اعلام کرد اقتصاد آمریکا به دو مرحله دیگر افزایش نرخ بهره نیاز دارد و این اقدامات حتی ممکن است با سرعت بیشتری انجام شوند.آستن گولزبی، رئیس فدرال رزرو شیکاگو، نیز نسبت به وجود یک مشکل جدی در زمینه تورم هشدار داد. در مقابل، آنا پائولسون، رئیس فدرال رزرو فیلادلفیا، بر ضرورت افزایش تدریجی نرخ بهره تأکید کرد.

مجموع این اظهارات انقباضی موجب بازنگری سرمایه‌گذاران در انتظارات مربوط به سیاست پولی آمریکا شد. بر اساس قیمت‌گذاری قراردادهای آتی نرخ بهره فدرال رزرو ، اکنون افزایش ۲۵ واحد پایه‌ای نرخ بهره در ماه دسامبر تقریباً قطعی تلقی می‌شود و احتمال افزایش ۵۰ واحد پایه‌ای نیز حدود ۱۰ درصد برآورد شده است.همچنین بازارها در حال حاضر سه مرحله افزایش ۲۵ واحد پایه‌ای نرخ بهره را تا میانه سال آینده میلادی در قیمت‌ها لحاظ کرده‌اند.

جهش بازده اوراق قرضه و تقویت دلار

تغییر انتظارات سرمایه‌گذاران درباره مسیر نرخ بهره آمریکا، به افزایش بازده اوراق قرضه دولتی منجر شد. بازده اوراق خزانه‌داری دوساله آمریکا در معاملات شبانه ۱۸ واحد پایه جهش کرد.فشار فروش در بازار اوراق قرضه آسیا نیز گسترش یافت؛ به‌طوری‌که بازده اوراق قرضه دولتی ۱۰ساله ژاپن با افزایش ۱۱ واحد پایه‌ای به ۲.۷۹۵ درصد رسید. بازده اوراق قرضه ۱۰ساله استرالیا نیز ۶ واحد پایه افزایش یافت و به ۵.۰۵ درصد رسید.

در همین حال، معاملات آتی اوراق خزانه‌داری آمریکا در بازار آسیا، پیش از تعطیلات رسمی در این کشور، تقریباً بدون تغییر باقی ماند.اندرو لیلی، استراتژیست ارشد نرخ بهره در شرکت بارنِرجی (Barrenjoey)، با اشاره به تغییر رویکرد سیاست‌گذاران پولی آمریکا گفت: به نظر می‌رسد فدرال رزرو سرانجام به رویکردی روی آورده است که سایر بانک‌های مرکزی نیز در شرایط مشابه در پیش می‌گرفتند؛ یعنی افزایش نرخ بهره و اجرای سریع‌تر این سیاست.

او افزود احتمال دارد دست‌کم چهار یا پنج نفر از اعضای کمیته سیاست‌گذاری پولی فدرال رزرو از افزایش ۵۰ واحد پایه‌ای نرخ بهره حمایت کنند و نمی‌توان چنین احتمالی را منتفی دانست.بازنگری در انتظارات نرخ بهره، ارزش دلار را نیز تقویت کرد. شاخص دلار در معاملات شبانه ۰.۵ درصد در برابر سبدی از ارزهای اصلی افزایش یافت و در معاملات روز چهارشنبه نیز با رشد ۰.۱ درصدی به ۱۰۲.۲۹ واحد رسید.

دلار قوی‌تر، دلار استرالیا و طلا را تحت فشار قرار داد

در بازار ارز، دلار استرالیا بیشترین آسیب را از تقویت دلار آمریکا متحمل شد. ارزش این ارز در معاملات شبانه نزدیک به ۰.۹ درصد کاهش یافت.سرمایه‌گذاران بر این باورند که بانک مرکزی استرالیا پس از پنج مرحله افزایش نرخ بهره در سال جاری میلادی، احتمالاً روند انقباضی خود را متوقف خواهد کرد و در سال آینده به سمت کاهش نرخ بهره حرکت می‌کند. این انتظارات، فشار بیشتری بر دلار استرالیا وارد کرده است.

در بازار فلزات گران‌بها نیز تقویت دلار آمریکا به افت قیمت طلا منجر شد. بهای هر اونس طلا در معاملات شبانه ۲.۶ درصد کاهش یافت، اما در معاملات روز چهارشنبه بخشی از این افت را جبران کرد و با افزایش ۰.۸ درصدی به ۴ هزار و ۶۱.۵۶ دلار رسید.افزایش نرخ بهره معمولاً از طریق بالا بردن هزینه فرصت نگهداری دارایی‌های بدون بازدهی مانند طلا، جذابیت این فلز گران‌بها را کاهش می‌دهد. تقویت دلار نیز خرید طلا را برای دارندگان سایر ارزها گران‌تر می‌کند و می‌تواند بر تقاضای جهانی آن فشار وارد کند.

بازگشت قیمت نفت پس از دو روز کاهش

در بازار انرژی، قیمت نفت خام در معاملات روز چهارشنبه پس از دو روز افت، بار دیگر افزایش یافت.کاهش قیمت نفت در روزهای گذشته عمدتاً تحت تأثیر امیدواری‌ها به حل‌وفصل زودهنگام جنگ و پیامدهای سیاسی پیروزی دموکرات‌ها در انتخابات میان‌دوره‌ای آمریکا شکل گرفته بود.با این حال، در معاملات جدید بازار، بهای نفت خام برنت با رشد ۰.۸ درصدی به ۹۲ دلار و ۲۶ سنت در هر بشکه رسید. این در حالی است که قیمت این شاخص در معاملات شبانه تا سطح ۸۹ دلار و ۱۶ سنت نیز عقب‌نشینی کرده بود.

در مجموع، معاملات روز چهارشنبه بازارهای جهانی تحت تأثیر دو نیروی متضاد قرار داشت: از یک سو، عملکرد مثبت شرکت‌های فعال در حوزه هوش مصنوعی و تداوم تقاضا برای زیرساخت‌های این فناوری، به تقویت بازارهای سهام کمک کرد و از سوی دیگر، افزایش تورم آمریکا و احتمال تشدید سیاست‌های انقباضی فدرال رزرو، بازده اوراق قرضه و ارزش دلار را بالا برد و بر بازار طلا و ارزهای حساس به ریسک فشار وارد کرد.